Imposto no day trade: alíquota, retenção na fonte, compensação de prejuízo e DARF

O que é

O imposto no day trade é o Imposto de Renda (IR) cobrado sobre o ganho de quem compra e vende, ou vende e recompra, o mesmo ativo no mesmo dia de negociação, o pregão. Para a Receita Federal, a operação é day trade quando é iniciada e encerrada no mesmo pregão, com o mesmo ativo, na mesma corretora, e a quantidade é liquidada total ou parcialmente ⁴.

O tema da negociação em si, com seus riscos, está em [[day-trade]]. Aqui o foco é o imposto: quanto é, quem calcula e o que acontece com o prejuízo.

A lei separa as operações em bolsa em dois grupos. O day trade paga alíquota de 20% sobre o ganho líquido; as demais operações pagam 15% ⁵. Ganho líquido é o que sobra da venda depois de descontar o custo de compra e as despesas da operação ².

Como funciona

O imposto tem quatro peças. A primeira é a retenção na fonte, que é um adiantamento. A segunda é a apuração mensal, que o investidor faz por conta própria. A terceira é o pagamento do que faltar. A quarta é a declaração anual.

1. Retenção. A corretora retém 1% sobre o resultado líquido das operações de day trade. Essa retenção é o IRRF (Imposto de Renda Retido na Fonte) ¹. O valor retido pode ser abatido do imposto apurado sobre os ganhos de day trade ¹⁴.
2. Apuração do mês. O investidor soma os resultados de day trade do mês. Sobre o ganho líquido, a alíquota é de 20% ¹⁵. As despesas pagas na compra (corretagem, liquidação, emolumentos) podem ser somadas ao custo, e as pagas na venda reduzem o valor recebido ²⁴.
3. Pagamento. O que sobra depois de abater o IRRF é pago por DARF (Documento de Arrecadação de Receitas Federais). A página da Receita sobre cálculo e pagamento descreve, para operações comuns com ações, o código 6015 e o vencimento no último dia útil do mês seguinte ². Essa página não trata de day trade, e este artigo não confirmou em fonte oficial o código e o prazo específicos dessa modalidade. Confira-os na Receita antes de pagar.
4. Declaração anual. Qualquer ganho líquido de day trade, mesmo pequeno, torna obrigatória a entrega da declaração anual, e as perdas a compensar entram no Demonstrativo de Renda Variável ³.

Importante: a corretora retém, mas não encerra a conta. A Receita descreve o IRRF como valor que pode ser deduzido do imposto apurado. O cálculo mensal e o pagamento do saldo continuam sendo tarefa de quem operou ¹.

A conta do imposto

Resultado do mês = soma dos ganhos e das perdas líquidas das operações de day trade no mês

Imposto devido = 20% × resultado do mês (se positivo)

Saldo a pagar = imposto devido − IRRF de 1% já retido

• Se o resultado do mês é negativo ou zero, não há ganho líquido sobre o qual aplicar os 20%. A perda fica registrada para compensação futura (veja abaixo).
• Se o IRRF retido for maior que o imposto devido, sobra um saldo. Ele pode ser compensado com o imposto de day trade dos meses seguintes, até dezembro do mesmo ano. Se ainda sobrar ao fim do ano, é possível pedir restituição ¹.

A página da Receita sobre retenções não traz exemplo de day trade. O exemplo abaixo é construído a partir das regras, com números inventados.

Na prática: um ganho de R$ 2.000,00 e um prejuízo no mês seguinte

Suponha, só para ilustrar, que em 6 de outubro de 2026 uma pessoa faça operações de day trade em ações e termine o dia com resultado líquido de R$ 2.000,00, já descontadas corretagem e taxas. Em outubro, não há outra operação de day trade. As regras são as da Receita e da Lei 11.033/2004 ¹⁵.

• IRRF: 1% × R$ 2.000,00 = R$ 20,00 ¹.
• Imposto devido: 20% × R$ 2.000,00 = R$ 400,00 ⁵.
• Saldo a pagar: R$ 400,00 − R$ 20,00 = R$ 380,00. O prazo e o código do DARF devem ser conferidos na Receita para o day trade (veja o passo 3).

Agora o prejuízo. Suponha que em novembro o resultado de day trade do mês seja de −R$ 500,00. Não há ganho a tributar em novembro. A perda fica disponível para abater ganhos de day trade do mesmo mês ou de meses seguintes, nunca ganhos de meses anteriores ³. Se em dezembro o resultado for de +R$ 800,00, a perda reduz a base para R$ 300,00, e o imposto bruto será de 20% × R$ 300,00 = R$ 60,00, antes de abater o IRRF retido.

Os R$ 500,00 de novembro não reduzem o imposto de R$ 400,00 de outubro, porque o ganho é de mês anterior ³. Tudo isso é ilustração do mecanismo, não projeção de resultado. O day trade pode terminar em prejuízo.

Day trade ou operação comum: o que muda no imposto

Um ativo comprado em um dia e vendido em outro dia cai no grupo das operações comuns. As regras são diferentes ¹³⁵⁷:

A tabela compara regras e não diz qual modalidade é melhor. As duas envolvem risco de perda.

O que o imposto não resolve

O que a regra traz de previsível

• Alíquota e retenção estão definidas, e a Receita publica a explicação passo a passo ¹².
• A perda do mês não vira imposto: ela pode abater ganhos futuros de day trade ³.
• O IRRF retido a mais pode ser compensado ou restituído ¹.

Limitações e riscos

• Perda de capital. O imposto só incide sobre o ganho. Se o resultado for negativo, o prejuízo é de quem operou, e a compensação só ajuda em ganhos futuros de day trade ³.
• Sem isenção por volume. O limite de R$ 20.000,00 de vendas por mês não vale no day trade, então ganho pequeno também paga 20% ⁷.
• Prejuízo preso ao day trade. Perda de day trade só abate ganho líquido de day trade, então não reduz o imposto de uma venda comum ³. A página da Receita não detalha se perda de operação comum pode abater ganho de day trade; confira a norma antes de contar com isso.
• Controle trabalhoso. Quem opera muitas vezes precisa apurar o resultado mês a mês, guardar as notas de corretagem e pagar o saldo no prazo ².
• A regra pode mudar. É lei, e a Receita atualiza suas páginas. Esta descrição vale para 15 de outubro de 2026; consulte as fontes para mudanças.

Imposto e regras no Brasil

Base legal. A Lei 11.033/2004, art. 2º, fixa 20% para "operação day trade" e 15% "nas demais hipóteses" sobre os ganhos líquidos em bolsa ⁵. Em 15 de outubro de 2026, a página do Senado sobre a lei não registrava alteração nem revogação do art. 2º ⁶. O texto compilado do Planalto não abriu nesta consulta, e a Receita, em páginas de 2024 e 2025, descreve as mesmas alíquotas ⁴. O art. 3º, que trata da isenção de vendas mensais de até R$ 20.000,00 em ações, teve alterações ao longo dos anos ⁶; por isso a regra de isenção vem da página da Receita, que não a estende ao day trade ⁷.

Quem cuida do quê. A Receita Federal cobra o imposto, recebe o DARF e a declaração anual ²³. A corretora faz a retenção de 1% ¹. A apuração e o pagamento do saldo ficam com o investidor ¹².

Vale para quais ativos. A página geral da Receita usa a ação como exemplo de day trade e lista também FIIs, BDRs e ouro (como ativo financeiro) e operações em bolsas de mercadorias e futuros entre as sujeitas ao imposto. A página não diz, para cada um, como o day trade é tratado ⁴. Este artigo não detalha esses ativos.

Tributação mínima de altas rendas. A Lei 15.270/2025 acrescentou à Lei 9.250/1995 o art. 16-A. Ele sujeita a uma tributação mínima a pessoa física cujos rendimentos somados no ano-calendário passem de R$ 600.000,00, a partir do ano-calendário de 2026 ⁸. Na base de cálculo, o texto exclui "os ganhos de capital, exceto os decorrentes de operações realizadas em bolsa ou no mercado de balcão organizado" ⁸. Este artigo não afirma como o ganho de day trade entra nessa conta. Quem tem rendimentos anuais nessa faixa deve conferir a lei e as orientações da Receita. A regra vale na data desta consulta; confira mudanças.

Perguntas frequentes

Qual é a alíquota do imposto no day trade?

Em outubro de 2026, 20% sobre o ganho líquido, contra 15% nas operações comuns ⁴⁵. A corretora retém 1% na fonte, e o valor pode ser abatido do imposto apurado ¹.

Day trade tem a isenção de R$ 20 mil?

Não. A isenção de vendas de até R$ 20.000,00 por mês vale para ações e ouro em operações comuns de pessoa física, e a Receita lista o day trade entre os casos não isentos ⁷.

Quando se paga o imposto do day trade?

A página da Receita sobre cálculo e pagamento descreve, para operações comuns com ações, o DARF código 6015 até o último dia útil do mês seguinte ao do ganho ². Ela não trata de day trade, e este artigo não confirmou código e prazo dessa modalidade. Confira no site da Receita.

Posso usar o prejuízo do day trade contra o lucro de uma venda comum?

Não. A Receita diz que a perda de day trade só compensa ganho líquido de day trade, no mesmo mês ou nos meses seguintes, e que é proibido compensar perdas com ganhos de meses anteriores ³. Ela não detalha o caminho inverso, da perda comum contra o day trade.

Preciso declarar se ganhei pouco no day trade?

A Receita informa que qualquer ganho líquido de day trade, de qualquer valor, torna obrigatória a entrega da declaração anual. A página é de junho de 2024; confira as regras de obrigatoriedade em vigor ³.

Para fechar

O imposto no day trade tem uma regra simples de enunciar: 20% sobre o ganho líquido do mês, com 1% retido pela corretora como adiantamento e perda que só compensa ganho do mesmo tipo de operação ¹³⁵. O limite está no que o imposto não faz: não reduz o risco de perda do capital, não tem isenção por volume e depende do controle do próprio investidor, inclusive para conferir o DARF e as regras novas. Para o tema da negociação, veja [[day-trade]]; para as operações comuns, [[ir-sobre-acoes-e-isencao-de-20-mil]].